La Entidad señala que existe un dilema interpretativo sobre si el Fondo Nacional del Ahorro (FNA) puede otorgar créditos para mejoramiento de vivienda sin exigir hipoteca como garantía. La confusión surge por las disposiciones contradictorias en los artículos 1 y 17 de la Ley 546 de 1999, y la asimilación de créditos de mejora con los de vivienda individual a largo plazo según la Circular Externa 085 de 2000. Para resolverlo, se sugiere modificar dicha circular para diferenciar claramente ambos tipos de crédito. Alternativamente, se propone indagar si, por la autonomía de cooperativas y del FNA, existen precedentes de no exigir hipoteca y su sustento jurídico, para formular una posición definitiva a través de asesoría legal interna.